故事发生在日本的元志元年,江湖险恶,人心动荡。为了复仇,个头矮小父母双亡的少年铁之助(小林由美子 配音)以成为“鬼”为目标,要求加入当时十分有威望的武士组织新撰组。在新撰组里,铁之助认识了外表温柔剑术高超的一番组组长冲田总司(斋贺弥月 配音),以及外表鬼畜却心思细密的新撰组副长土方岁三(中田让治 配音)。组中各类有趣的人等让铁之助的生后变得多姿多彩,而柔弱的少女沙夜(高桥美佳子 配音)更是撩动了少年稚嫩的心弦。
在新撰组内,严明的纪律必不可少,有时甚至严苛到了违背人性的地步。目睹着和激进攘夷派做着不懈斗争的组员,看着他们为了维护自己的尊严宁可丢失性命,铁之助在心里暗下决心,要让这武士道精神流传下去。。民国时期,世道纷扰,兵荒马乱,各种各样稀奇古怪的事情层出不穷:
商会会长任洛天(许冠文 饰)年过半百,色心不减,为求与妓女小红春宵缠绵而高价求购印度春药,不想乐极生悲,做了花下风流鬼;警察局督察长(许冠文 饰)横征暴敛,贪得无厌,不仅将医院做成买卖铺,还盘剥妓女间老弱病残,东窗事发后脚底抹油,溜之大吉;年过古稀的老太太傅于氏(许冠文 饰)胃口不适,偏偏戒不了口腹之欲,无奈何最终上了手术台,更遭遇马虎大夫,只得连番开膛破肚,叫苦不迭;理发馆一乐也的小伙计小六(许冠文 饰)愚钝可爱,时而惹得师娘(胡锦 饰)暴跳如雷,时而令师傅哭笑不得,由此上演无数搞笑且惊悚的市井闹剧……。少年秦烈为守护唐思琪,不顾境界相差悬殊和梁少扬对战,同时他体内沉睡的力量开始慢慢觉醒。器具宗在玄天盟派八大门派围攻下,遭遇到宗门存亡危机!秦烈答应器具宗宗主誓死守护器具宗,与此同时,七煞谷谷主鸠琉瑜却带着最强大的秘密武器偷偷潜入灵坛,打算夺取秦烈的性命……。